Οι παγκόσμιες χρηματοπιστωτικές αγορές θα μπορούσαν να καταρρεύσουν εάν η διάθεση των επενδυτών επιδεινωθεί σχετικά με τις προοπτικές για την τεχνητή νοημοσύνη ή την ανεξαρτησία της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ, προειδοποίησε την Τετάρτη η Τράπεζα της Αγγλίας.
Η Τράπεζα της Αγγλίας δήλωσε ότι οι αποτιμήσεις των τιμών των μετοχών στις αμερικανικές χρηματιστηριακές αγορές ήταν παρόμοιες με εκείνες που παρατηρήθηκαν κοντά στην κορύφωση της φούσκας των dotcom σε ορισμένα μέτρα και σημείωσε ότι τα αμερικανικά κρατικά ομόλογα ήταν ευάλωτα σε οποιαδήποτε αποδυνάμωση της αξιοπιστίας της Fed.
«Ο κίνδυνος μιας απότομης διόρθωσης της αγοράς έχει αυξηθεί», ανέφερε η Επιτροπή Χρηματοοικονομικής Πολιτικής της Τράπεζας της Αγγλίας σε τριμηνιαία ενημέρωση, στην πιο έντονη προειδοποίησή της μέχρι σήμερα για τους κινδύνους μιας ύφεσης της αγοράς που προκαλείται από την τεχνητή νοημοσύνη, προσθέτοντας ότι ο κίνδυνος δευτερογενών επιπτώσεων στο χρηματοπιστωτικό σύστημα της Βρετανίας από ένα τέτοιο σοκ είναι «ουσιώδης».
Η Επιτροπή Πληροφοριών και Προϋπολογισμού (FPC) προεδρεύεται από τον Διοικητή της Τράπεζας της Αγγλίας, Άντριου Μπέιλι, και επικεντρώνεται στους κινδύνους για τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα. Ο Μπέιλι δήλωσε στο βρετανικό κοινοβούλιο τον περασμένο μήνα ότι «ανησυχεί πολύ» για τις απειλές κατά της ανεξαρτησίας της Fed.
Η απώλεια της ανεξαρτησίας της Fed θα προκαλέσει παγκόσμιο σοκ
Ο Πρόεδρος Ντόναλντ Τραμπ έχει επανειλημμένα καλέσει την κεντρική τράπεζα των ΗΠΑ να μειώσει τα επιτόκια και έχει επιδιώξει να απολύσει μία από τις υπεύθυνες χάραξης πολιτικής της, τη Λίζα Κουκ.
«Μια ξαφνική ή σημαντική αλλαγή στις αντιλήψεις για την αξιοπιστία της Ομοσπονδιακής Τράπεζας (Federal Reserve) θα μπορούσε να οδηγήσει σε μια απότομη ανατιμολόγηση των περιουσιακών στοιχείων σε δολάρια ΗΠΑ, συμπεριλαμβανομένων των αγορών κρατικού χρέους των ΗΠΑ, με την πιθανότητα αυξημένης μεταβλητότητας, ασφαλίστρων κινδύνου και παγκόσμιων δευτερογενών επιπτώσεων», ανέφερε η Τράπεζα της Αγγλίας.
Το κόστος δανεισμού της βρετανικής κυβέρνησης συσχετίζεται στενά με τις αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων και η πτώση των τιμών των αμερικανικών ομολόγων πιθανότατα θα αύξανε το κόστος εξυπηρέτησης του νέου βρετανικού δημόσιου χρέους.
Οι αποδόσεις των τριακονταετών ομολόγων με χρυσό έφτασαν στο υψηλότερο επίπεδο από το 1998 τον περασμένο μήνα και οι αποδόσεις για μικρότερες διάρκειες – όπου συγκεντρώνεται το μεγαλύτερο μέρος του βρετανικού δανεισμού – έχουν επίσης αυξηθεί.
Η Τράπεζα της Αγγλίας δήλωσε ότι αυτή η αύξηση αντανακλά ανησυχίες σχετικά με τη δυσκολία συγκράτησης του υψηλού δανεισμού στις προηγμένες οικονομίες, η οποία ενισχύεται από την πολιτική αβεβαιότητα στη Γαλλία και την Ιαπωνία .
Σχετικά με την Τεχνητή Νοημοσύνη, η Τράπεζα της Αγγλίας δήλωσε ότι το 30% της αποτίμησης του αμερικανικού δείκτη S&P 500 αποτελούνταν από τις πέντε μεγαλύτερες εταιρείες, η μεγαλύτερη συγκέντρωση εδώ και 50 χρόνια.
Ο όμιλος SoftBank ανακοίνωσε ότι συμφώνησε να αγοράσει τον τομέα ρομποτικής του ελβετικού μηχανικού ομίλου ABB σε μια συμφωνία ύψους 5,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
Κατασκευαστής τσιπ Nvidia, Microsoft, Apple, Alphabet, μητρική εταιρεία της Google, Amazonκαι η Meta, μητρική εταιρεία του Facebook όλοι έχουν στοιχηματίσει πολλά στην Τεχνητή Νοημοσύνη.
Οι αποτιμήσεις των μετοχών με βάση τα προηγούμενα κέρδη ήταν οι πιο τεταμένες από τη φούσκα των dotcom πριν από 25 χρόνια, αν και φάνηκαν λιγότερο αρνητικές με βάση τις προσδοκίες των επενδυτών για μελλοντικά κέρδη.
«Αυτό, σε συνδυασμό με την αυξανόμενη συγκέντρωση εντός των δεικτών της αγοράς, αφήνει τις αγορές ιδιαίτερα εκτεθειμένες σε περίπτωση που οι προσδοκίες σχετικά με τον αντίκτυπο της Τεχνητής Νοημοσύνης γίνουν λιγότερο αισιόδοξες», ανέφερε η Τράπεζα της Αγγλίας.
Τον περασμένο μήνα, ο επικεφαλής της Meta, Μαρκ Ζάκερμπεργκ, δήλωσε ότι θα προτιμούσε να ξοδέψει άσκοπα μερικές εκατοντάδες δισεκατομμύρια δολάρια παρά να ρισκάρει να καθυστερήσει την επέκταση της Τεχνητής Νοημοσύνης.
Τον Αύγουστο, σχεδόν οι μισοί διαχειριστές κεφαλαίων που συμμετείχαν σε δημοσκόπηση της Bank of America έκριναν ότι η κατοχή των επτά μεγαλύτερων αμερικανικών τεχνολογικών μετοχών ήταν η πιο πολυσύχναστη συναλλαγή στον κλάδο.
Παρά τις ανησυχίες αυτές, ο S&P 500 έφτασε σε ιστορικό υψηλό την Τρίτη, σημειώνοντας άνοδο 14% σε σχέση με την αρχή του έτους.
Η κεντρική τράπεζα είδε μικρή αλλαγή στους κινδύνους για την εγχώρια χρηματοπιστωτική σταθερότητα, καθώς τα νοικοκυριά και οι επιχειρήσεις συνέχισαν να αντιμετωπίζουν τον αυξανόμενο πληθωρισμό – ο οποίος προβλέπει ότι θα φτάσει το 4% τον Σεπτέμβριο – και με αυξημένο κόστος δανεισμού σε σύγκριση με τα προηγούμενα έτη.
Οι διαχειριστές κινδύνου που συμμετείχαν σε έρευνα της Τράπεζας της Αγγλίας ήταν πιο σίγουροι για τη σταθερότητα του βρετανικού χρηματοπιστωτικού συστήματος από ό,τι πριν από έξι μήνες και θεωρούσαν τους κύριους κινδύνους ως προερχόμενους από κυβερνοεπιθέσεις και γεωπολιτικούς παράγοντες.
Η Τράπεζα της Αγγλίας άφησε αμετάβλητα τα κύρια εργαλεία της για τη ρύθμιση των τραπεζών. Διατήρησε το αντικυκλικό κεφαλαιακό απόθεμα ασφαλείας (CCyB) σταθερό στο 2% και, μετά από ετήσια αξιολόγηση, διατήρησε τον ελάχιστο δείκτη μόχλευσης στο 3,25%.
* Tα παραπάνω σχόλια μπορείτε να τα διαβάσετε πρώτοι στο viber του mikrometoxos.gr
ΑΠΟΠΟΙΗΣΗ ΕΥΘΥΝΩΝ: Το περιεχόμενο και οι πληροφορίες της στήλης προσφέρονται αποκλειστικά και μόνο για ενημερωτικούς σκοπούς και σε καμία περίπτωση δεν μπορούν να εκληφθούν ως συμβουλή, πρόταση, προσφορά για αγορά ή πώληση των κινητών αξιών, ούτε ως προτροπή για την πραγματοποίηση οποιασδήποτε μορφής επένδυσης. Κατά συνέπεια δεν υφίσταται ουδεμία ευθύνη για τυχόν επενδυτικές και λοιπές αποφάσεις που θα ληφθούν με βάση τις πληροφορίες αυτές.
Ακολουθήστε το mikrometoxos.gr στο Google News
και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις