(1) Χ.Α: Σχόλια και επιλογές για επενδυτές (08/11)

TEΛΙΚΑ: Δεν υπήρξαν προσθήκες ή αφαιρέσεις μετοχών στους δείκτες του MSCI για ελληνικές μετοχές.

Oι οκτώ μετοχές – ως γνωστόν – που απαρτίζουν το δείκτη MSCI Greece Index είναι οι εξής:

  • ΟΤΕ (ποσοστό συμμετοχής 20,26%),
  • Alpha Bank (ποσοστό συμμετοχής 16,48%),
  • Eurobank (ποσοστό συμμετοχής 14,64%),
  • ΟΠΑΠ (ποσοστό συμμετοχής 13,52%),
  • Jumbo (ποσοστό συμμετοχής 11,83%)
  • Εθνική Τράπεζα (ποσοστό συμμετοχής 10,36%),
  • Μotor Oil (ποσοστό συμμετοχής 8.37%) και
  • Titan Cement International (ποσοστό συμμετοχής 4,55%).

ΔΕΝ ΞΕΧΝΙΕΤΑΙ ΤΟ ΚΟΥΤΣΟΛΙΟΥΤΣΙΟΝ ΕΓΚΛΗΜΑ: Ασύλληπτη σε σύλληψη η εξαπάτηση διαρκείας τόσων πολλών από μία ολιγομελή συμμορία… Ασύλληπτη σε αριθμητική έκταση η ζημία που προκάλεσε σε κωδικούς-χαρτοφυλάκια-επενδυτές… Ασύλληπτη και η βλάβη που επέφερε στο Χ.Α απ’όλες τις παραμέτρους+γωνίες. Ασύλληπτη και η συμμορία που κυκλοφορεί ελεύθερη!!!

ΚΑΡΑΤΖΗΣ – ΔΙΚΟ ΜΑΣ ΣΧΟΛΙΟ (χθες): Πλάκα θα είχε να βγει αύριο καμμία ανακοίνωση και να μας λέει ποιος πήρε χθες την “πακετάρα”, αξίας περί τα 2,4 εκατ. ευρώ. Πάει πουθενά το μυαλό σας; Εμάς, κάπου πάει… Να το διαβάσουμε κι αυτό και να (απο)τρελαθούμε!! Και πραγματικά…(απο)τρελαθήκαμε. ΥΓ: Καλά τώρα, στο κτίριο μέχρι και τα ντουβάρια κοιμούνται… "Κλείδωσαν" οι αλλαγές στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς

!ΕΛΧΑ: Επιστροφή σήμερα στο ταμπλό των μετοχών της που είναι πλέον κοινές ονομαστικές μετοχές. Το διαμάντι του ομίλου.

  • ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣ
  • ΤΙΜΗ: 1,7860 ευρώ
  • Κ/φση: 670,2 εκατ. ευρώ.
  • Στοχεύει προσεχώς να καταστεί μέλος του CLUB 1 Bn plus
  • Δεν θα στοιχηματίζαμε, ότι δεν θα τα καταφέρει.
Διάστημα Ελάχιστη τιμή Μέγιστη τιμή Μεταβολή %
7 ημερών 1,760 1,800 0,56
30 ημερών 1,636 1,810 6,69
3 μηνών 1,620 1,922 -3,77

***

!ΓΙΑ ΚΕΡΔΟΣΚΟΠΟΥΣ: Απλά, μία εικασία… Μήπως μετά τον ΑΒΑΚΑ θα έρθει η σειρά της ΙΝΤΡΑΚΑΤ που είναι και πολύ πιο ελκυστικότερη σε μεγέθη – συγκριτικά και αναλογικά πάντα.

****

!ΠΡΟΣΕΞΤΕ ΤΟ ΠΕΛΑΤΟΛΟΓΙΟ ΤΗΣ ανερχόμενης Performance Technologies

  • ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣ
  • ΤΙΜΗ: 3,4400 ευρώ
  • Κ/φση: 13,45 εκατ. ευρώ.
Διάστημα Ελάχιστη τιμή Μέγιστη τιμή Μεταβολή %
7 ημερών 3,220 3,560 0,58
30 ημερών 2,860 3,560 10,97
3 μηνών 2,860 3,800 4,24
6 μηνών 2,240 3,960 43,33
12 μηνών 2,240 3,960 53,57

H μετοχή συστήθηκε στους φίλους αναγνώστες της Μικρούλας Κ/φσης με τις γνωστές προυποθέσεις. Η αναφορά αφορά αυτούς και μόνον…

  • Όταν δόθηκε διαπραγματευόταν στα 2,2500 με 2,6000 ευρώ. Στο +20%, +30%, +40% και +50% σύμφωνα με τον… νόμο θα έπρεπε να κατοχύρωναν σταδιακά και με το μαλακό μέρος των κερδών τους που προέκυψαν μάλιστα σε χρόνο Dt (ανάλογα με την όρεξη του καθενός).

ΠΑΡΟΥΣΙΑΣΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ

Η εταιρεία συστάθηκε, το 2016, με εισφορά 7 ακινήτων, αποτελούμενα από 4 κτίρια γραφείων και 3 κτίρια αποθηκευτικών χώρων (logistics),που βρίσκονται στην περιφέρεια της Αττικής με συνολική αξία αποτίμησης 24,1 εκατ. ευρώ …. η αντικειμενική αξία είναι στα 16,18 εκατ. ευρώ. Το αρχικό χαρτοφυλάκιο ακινήτων της ήταν :

Ακίνητα εισφερθέντα από την «Quest Συμμετοχών Ανώνυμη Εταιρεία»
1. Κτίριο γραφείων επί της οδού Αργυρουπόλεως 2Α, Καλλιθέας Αττικής.
2. Κτίριο γραφείων επί της οδού Αλεξάνδρου Πάντου 19-23, Καλλιθέα Αττικής.
3. Κτίριο γραφείων επί της οδού Αλεξάνδρου Πάντου 25, Καλλιθέα Αττικής.
4. Κτίριο γραφείων επί της οδού Αλεξάνδρου Πάντου 27, Καλλιθέα Αττικής.
5. Κτίριο αποθηκευτικών χώρων (logistics) επί της Λ.Κηφισού 119, Αγ. Ιωάννης Ρέντης
6. Κτίριο αποθηκευτικών χώρων (logistics) επί της Λ.Κηφισού 125-127, Αγ. Ιωάννης Ρέντης

Ακίνητο εισφερθέν από την «UniSystems συστήματα πληροφορικής ανώνυμη εμπορική εταιρία»
7. Κτίριο αποθηκευτικών χώρων (logistics) επί της οδού Λουτρού 65, Αχαρνές Αττικής.
Την κατάσταση των επενδύσεων, του 2016, θα τη βρείτε  ….. εδώ ….

Η εταιρεία κατά  52,84% ανήκει στον Θ. Φέσσα και 26,49% στην Ε. Κουτσουρέλη. Η τιμή έναρξης διαπραγμάτευσης των μετοχών της εταιρείας είχε οριστεί στα 2,30 ευρώ ανά μετοχή …. όσα ήταν δηλαδή και τα ίδια κεφάλαια.

Τα έσοδα της ΑΕΕΑΠ αφορούν ενοίκια που εισπράττει  από την εκμίσθωση των ακινήτων της, βάσει συμβάσεων λειτουργικής μίσθωσης, κυρίως σε εταιρείες του Ομίλου Quest. Πρόκειται για ακίνητα που στεγάζουν τη Quest Group στην Καλλιθέα, τα ακίνητα της Info-quest στη Λ. Κηφισού στο Ρέντη και το logistics center στις Αχαρνές.

Η θέση των ακινήτων δεν είναι ιδιαίτερα καλή …. τα 7 ακίνητα της BRIQ αποτιμώνται 50% υψηλότερα της αντικειμενικής τους αξίας, όταν της ΠΑΝΓΑΙΑ αποτιμώνται 27% ψηλότερα της αντικειμενικής τους αξίας και τα ακίνητα της GRIVALIA, τα εντός Ελλάδος, είναι αποτιμημένα κατά 37,2% της αντικειμενική τους.

Τα έσοδα της ΜΠΡΙΚ απο ενοίκια, για το 2016, ήταν 392 χιλιάδες ευρώ, ενώ τα ακίνητα υποτιμήθηκαν κατά 568 χιλιάδες ευρώ. Προ φόρων ανακοινώθηκαν ζημιές 408 χιλιάδες ευρώ … αλλά δίχως την αναπροσαρμογή των ακινήτων θα υπήρχαν 160 χιλιάδες κέρδη προ φόρων.

Το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων της ανέρχεται σε 27,327 εκατ. ευρώ …. δηλαδή 2,29 ευρώ ανά μετοχή. Δεν υφίστανται δανειακές υποχρεώσεις και στο ταμείο υπάρχουν 3,434 εκατ. ευρώ  (0,29 ευρώ ανά μετοχή). Οι συνολικές υποχρεώσεις ανέρχονται σε 468 χιλιάδες ευρώ.

  • Κ/φση: 27,42 εκατ. ευρώ
  • ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΜΕΤΟΧΗΣ
  • Τιμή: 2,3000 ευρώ και +2,68% χθες με 8 χιλ. τμχ.
Διάστημα Ελάχιστη τιμή Μέγιστη τιμή Μεταβολή %
7 ημερών 2,200 2,300 2,68
30 ημερών 2,180 2,300 2,68
3 μηνών 2,180 2,440 0,00
6 μηνών 2,060 2,560 4,55
12 μηνών 1,960 2,560 11,65


Σήμερα: Το χαρτοφυλάκιο της εταιρίας αποτελείται από 16 ακίνητα (συνολικής επιφάνειας 51.979 τ.μ.) αποτελούμενα από 7 κτίρια γραφείων, 4 κτίρια αποθηκευτικών χώρων (logistics),  1 κατάστημα, 1 κτήριο κοινωνικής πρόνοιας, 1 οικόπεδο, και 2 ξενοδοχεία, 1 στην Πάρο και 1 στην Τήνο. Η συνολική αξία αποτίμησης των ακινήτων ανέρχεται στα 43,842 εκατ. ευρώ …. η αντικειμενική αξία είναι στα 35,019 εκατ. ευρώ. H αξία κτήσης είναι 41,709 εκατ. ευρώ.
Την κατάσταση των επενδύσεων, θα τη βρείτε  ….. εδώ ….

Τα έσοδα ενοικίων ανέρχονται σε 2,175 εκατ. ευρώ (χρήση 2018) , ενώ στο εξάμηνο του 2019 ήταν 1,367 εκατ. ευρώ. Τα προ φόρων κέρδη του 2018 ήταν 3,121 εκατ. ευρώ, αλλά με δίχως τις αναπροσαρμογές των ακινήτων ήταν 1,387 εκατ. ευρώ.

Στο Α΄εξάμηνο του 2019 τα προ φόρων κέρδη ανήλθαν σε 1,265 εκατ. (απο 0,888 το 2018) και δίχως τις αναπροσαρμογές των ακινήτων 0,586 εκατ. (απο 0,548 εκατ. ευρώ το 2018)
Επομένως τα προ φόρων κέρδη κινούνται προς τα 1,4 με 1,5 εκατ. ευρώ δηλαδή 0,12 με 0,13 ευρώ ανά μετοχή.

Τα ίδια κεφάλαια ανέρχονται σε 31,378 εκατ. ευρώ που αντιστοιχούν σε 2,62 ευρώ ανά μετοχή. Η αξία των ακινήτων έχει αποτιμηθεί σε 43,654 εκατ. ευρώ, στο ταμείο υπάρχουν 1,206 εκατ. ευρώ. Ο συνολικός τραπεζικός δανεισμός είναι 13,064 εκατ. ευρώ, ενώ οι συνολικές υποχρεώσεις φθάνουν τα 14,079 εκατ. ευρώ.

Αύξηση μετοχικού κεφαλαίου με καταβολή μετρητών

Η εταιρία θα προβεί σε ΑΜΚ μέχρι του ποσού των 50.070.430 ευρώ που θα πραγματοποιηθεί με καταβολή μετρητών και δικαίωμα προτίμησης υπέρ των παλαιών μετόχων της και έκδοση έως 23.843.062 νέων κοινών ονομαστικών μετά ψήφου, μετοχών, ονομαστικής αξίας 2,10 ευρώ η καθεμία, σε αναλογία δύο (2) νέες μετοχές για κάθε μία (1) υφιστάμενη μετοχή και τιμή διάθεσης που θα ορισθεί με νεότερη απόφαση του Διοικητικού Συμβουλίου.

Συνεπώς η αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου με καταβολή μετρητών προβλέπεται ότι θα γίνει στην τιμή των 2,1 ευρώ ανά μετοχή, που είναι και η νέα ονομαστική αξία της μετοχής.

Ο κ. Θεόδωρος Φέσσας, ως βασικός μέτοχος της Εταιρείας που κατέχει το 52,64% της εταιρίας , θα έπρεπε να καταβάλλει στην επικείμενη ΑΜΚ το ποσό των 25.000.000 ευρώ. Όμως δεσμεύτηκε να ασκήσει μερικώς τα δικαιώματα προτίμησης που του αναλογούν, καταβάλλοντας το ποσό των 15.000.000 Ευρώ.

Η κα. Ευτυχία Κουτσουρέλη, ως βασικός μέτοχος της Εταιρείας που κατέχει το 26,49% της εταιρίας, θα έπρεπε να καταβάλλει στην επικείμενη ΑΜΚ το ποσό των 13.245.000 ευρώ δεσμεύτηκε να ασκήσει μερικώς τα δικαιώματα προτίμησης που της αναλογούν, καταβάλλοντας το ποσό των 5.000.000 Ευρώ.

GR invest.gr

  • Επεξήγηση Συμβόλων: OP: OutPerform, UP: UnderPerform, OW: OverWeight, EW: EqualWeight, N: Neutral, ACC: Accumulate, H: Hold, R: Reduce, S: Sell****
ΠΙΝΑΚΑΣ ΜΕΤΑΒΟΛΩΝ 2019 – ΣΕΠΤ – ΝΟΕ 2019
Ημερομηνία
Αλλαγής
Οίκος Μετοχή Νέα Τιμή
Στόχος
Νέα
Σύσταση
Προηγ. Τιμή
Στόχος
Προηγ.
Σύσταση
04/11/2019 MS ΕΥΡΩΒ 0,90 EW 1,00 OW
04/11/2019 MS ΠΕΙΡ 2,00 UW 1,30 UW
04/11/2019 MS ΑΛΦΑ 1,70 EW 1,20 UW
31/10/2019 OPTIMA ΜΠΕΛΑ 22.50 BUY 20.00 ΑCC
31/10/2019 BOFA ΕΥΡΩΒ 1,12 OP 1,19 N
31/10/2019 BOFA ΕΤΕ 3,04 UP 2,89 N
31/10/2019 BOFA ΑΛΦΑ 2,04 N 1,25 N
15/10/2019 OPTIMA ΟΤΕ 16,20 BUY 13,00 BUY
15/10/2019 OPTIMA ΕΥΔΑΠ 8,30 ACC 6,30 ACC
23/09/2019 IBG ΦΡΛΚ 8,00 BUY 6,20 BUY
19/09/2019 JPM ΠΕΙΡ 2,40 UW ΕΚ ΝΕΟΥ ΚΑΛΥΨΗ
19/09/2019 JPM ΑΛΦΑ 1,50 N ΕΚ ΝΕΟΥ ΚΑΛΥΨΗ
19/09/2019 JPM ΕΥΡΩΒ 1,30 OW ΕΚ ΝΕΟΥ ΚΑΛΥΨΗ
19/09/2019 JPM ΕΤΕ 3,90 OW ΕΚ ΝΕΟΥ ΚΑΛΥΨΗ
17/09/2019 EFG ΜΥΤΙΛ 14,40 BUY 13,40 BUY
17/09/2019 PIRAEUS SEC TITC 20,50 Ν 20,00 Ν
17/09/2019 PIRAEUS SEC ΦΡΛΚ 6,80 OP 6,50 OP
17/09/2019 PIRAEUS SEC ΜΠΕΛΑ 20,00 OP 18,20 OP
17/09/2019 PIRAEUS SEC ΟΠΑΠ 13,00 OP 10,50 OP
17/09/2019 PIRAEUS SEC ΑΛΦΑ 2,00  OP 1,70 OP
17/09/2019 PIRAEUS SEC ΕΥΡΩΒ 1,00 N 0,74 N
17/09/2019 PIRAEUS SEC ETE 2,80 N 1,60  N
16/09/2019 EFG ΠΕΙΡ 3,20 Η 2,90 Η
16/09/2019 EFG ΕΤΕ 3,30 BUY 3,00 BUY
16/09/2019 EFG ΑΛΦΑ 2,20 BUY 2,30 BUY
13/09/2019 IBG ΠΕΙΡ 3,00 Ν 1,47 Ν
13/09/2019 IBG ΕΥΡΩΒ 1,03 BUY 0,76 BUY
13/09/2019 IBG ΕΤΕ 3,06 BUY 2,04 BUY
13/09/2019 IBG ΑΛΦΑ 1,95 BUY 1,52 BUY
13/09/2019 IBG ΕΛΠΕ 10,50 BUY 10,30 BUY
13/09/2019 EFG ΟΠΑΠ 11,80 BUY 11,70 BUY
12/09/2019 IBG ΕΕΕ 33,00 ACC 33,00 N
10/09/2019 IBG ΑΡΑΙΓ 9,00  N  9,00 ACC
10/09/2019 UBS ΜΟΗ 25,00 BUY 25,00 N
05/09/2019 EUROXX ΟΤΕ 16,00 OW 13,50 OW

ΥΠΕΝΘΥΜΙΣΗ, για να μην…ξεφεύγουμε: 
Related image
Υπάρχουν (3) ειδών «χρηματιστηριακοί προφήτες»:
  • Αυτοί οι οποίοι δεν γνωρίζουν…
  • Αυτοί οι οποίοι δεν γνωρίζουν ότι δεν γνωρίζουν…
  • Και αυτοί οι οποίοι γνωρίζουν ότι δεν γνωρίζουν, αλλά πληρώνονται αδρά για να προσποιούνται ότι γνωρίζουν.

****

ΠΑΡΑΤΗΡΗΣΗ:

Το παρόν δεν αποτελεί σύσταση επενδυτικής στρατηγικής αναφορικά με χρηματοπιστωτικά μέσα ή εκδότες χρηματοπιστωτικών μέσων και δεν περιέχει την οποιαδήποτε γνώμη σχετικά με την παρούσα ή μελλοντική αξία χρηματοπιστωτικών μέσων. Οι πληροφορίες και οι απόψεις στο συγκεκριμένο έγγραφο είναι για ενημέρωση του αναγνώστη και μόνο.

Στο παρόν έγγραφο υπάρχουν πληροφορίες και εκτιμήσεις οι οποίες ενδεχομένως να αναθεωρηθούν σημαντικά μετά την κυκλοφορία του συγκεκριμένου εγγράφου είτε λόγω αναθεώρησης των οικονομικών μεγεθών από τις αρμόδιες αρχές, είτε επειδή οι εκτιμήσεις αναθεωρούνται με βάση νέες εξελίξεις και τάσεις στις οικονομίες και τις αγορές.

Στο παρόν έγγραφο ενδεχομένως να γίνεται αναφορά σε συγκεκριμένα χρηματοοικονομικά στοιχεία τα οποία μπορεί να μην είναι συμβατά με τον επενδυτικό ορίζοντα+ το προφίλ συγκεκριμένων επενδυτών. Η επένδυση σε ορισμένα χρηματοοικονομικά στοιχεία μπορεί να ενέχει σημαντικούς κινδύνους και κόστος ευκαιρίας.

Οι αναγνώστες του συγκεκριμένου εγγράφου είναι αποκλειστικά υπεύθυνοι στο να επιβεβαιώνουν την εγκυρότητα των παρεχομένων πληροφοριών καθώς επίσης και να ενημερώνονται για τυχόν αναθεωρήσεις οικονομικών μεγεθών και εκτιμήσεων που λαμβάνουν χώρα.

Print Friendly, PDF & Email